Что выгоднее — погасить ипотеку досрочно или заработать на акциях

Внезапно появилась крупная сумма — наследство, премия, продажа имущества. Первая мысль — закрыть ипотеку и вздохнуть свободно. Вторая — вложить деньги в акции и приумножить капитал. Оба варианта кажутся разумными, но какой принесёт больше выгоды? Разберём на реальных примерах.

Средняя ставка по ипотеке в 2025 году — 12%. При кредите в 5 млн рублей на 15 лет переплата составит около 6,5 млн рублей. Досрочное погашение сокращает не только срок, но и общую сумму выплат. Например, внесение 1 млн рублей через 3 года после оформления кредита уменьшит переплату на 1,2 млн рублей.

«Досрочное погашение — это гарантированная доходность, равная вашей ипотечной ставке. Ни один банковский вклад не даст 12% годовых».

Историческая доходность российского фондового рынка — 15-20% годовых. Вложения в голубые фишки (Сбербанк, Газпром, Норникель) за последние 5 лет принесли инвесторам от 70% до 200% прибыли. Даже консервативный портфель из облигаций и дивидендных акций показывает 10-12% годовых — сопоставимо с ипотечной ставкой.

1. Семья из Новосибирска в 2023 году получила 2 млн рублей от продажи дачи. Погасили часть ипотеки под 11% — сэкономили 1,8 млн рублей за срок кредита.
2. Житель Казани вложил 1,5 млн рублей в акции Роснефти и МТС в 2022 году. За 3 года его портфель вырос до 2,3 млн рублей за счёт роста котировок и дивидендов.
3. Молодая пара из Екатеринбурга разделила сумму: 1 млн направили на досрочное погашение, 1 млн — в ETF на Московской бирже. Результат — снижение кредитной нагрузки плюс 450 тыс. рублей инвестиционного дохода.

Если ставка по кредиту выше 14%, досрочное погашение становится приоритетом. Высокорисковые инвестиции редко дают такую доходность стабильно. Особенно это актуально для ипотеки с плавающей ставкой или кредитов, оформленных в 2020-2022 годах.

1. Посчитайте точную сумму остатка долга и переплаты при текущем графике.
2. Оцените свою риск-толерантность — готовы ли вы к возможному падению рынка на 20-30%.
3. Сравните ипотечную ставку с доходностью консервативных инструментов (ОФЗ, корпоративные облигации).
4. Проверьте, есть ли в договоре штрафы за досрочное погашение (для кредитов до 2024 года это актуально).
5. Рассмотрите гибридный вариант — частичное погашение и частичное вложение.

Стандартная ошибка — эмоциональное желание «избавиться от долга». Финансово грамотный подход требует холодного расчёта. Иногда выгоднее держать ипотеку и параллельно зарабатывать на инвестициях. Ключевой фактор — разница между стоимостью кредита и потенциальной доходностью рынка.

Аналитики крупнейших банков сходятся во мнении: при ставках ниже 13% рациональнее вкладывать свободные деньги. Российский фондовый рынок демонстрирует устойчивый рост, особенно в сырьевом секторе. Однако риелторы настаивают — для многих психологический комфорт от отсутствия долгов перевешивает потенциальную прибыль.

Статистика ЦБ показывает: 68% россиян при внезапном получении крупной суммы выбирают досрочное погашение. Лишь 12% рассматривают инвестиции. При этом среди клиентов с доходом выше 150 тыс. рублей в месяц распределение иное — 40% предпочитают вложения.

Оптимальная стратегия — реструктуризация ипотеки под более низкую ставку (сейчас доступны программы от 9%) с одновременным формированием инвестиционного портфеля. Например, размещение 30% средств в досрочное погашение, 50% — в акции надёжных компаний, 20% — в резервный фонд.

Сравнительный расчёт: при сумме 3 млн рублей полное погашение ипотеки под 12% сэкономит 3,5 млн рублей за 10 лет. Те же 3 млн рублей в смешанный портфель с доходностью 15% принесут 6,1 млн рублей. Разница очевидна, но требует дисциплины и финансовой грамотности.