Ипотечные ставки падают, но жилье все еще не по карману

Сбербанк и ВТБ вновь снизили ставки по ипотеке. В апреле 2025 года два крупнейших банка страны сделали второй за месяц шаг навстречу заемщикам. Сбербанк уменьшил ставки на 1,5–2,5 процентных пункта, ВТБ — на 1,1–1,6 п.п. Казалось бы, хорошая новость для тех, кто мечтает о собственной квартире. Но так ли это на самом деле?

Финансовые аналитики единодушны: другие кредитные организации скоро последуют примеру лидеров рынка. Ожидается, что в ближайшие месяцы ставки упадут еще на 1–1,5 п.п. Это связано с конкуренцией между банками и ожиданием снижения ключевой ставки ЦБ. Однако эксперты предупреждают — резкого падения ждать не стоит. Даже после корректировки рыночные ставки остаются на уровне 25–26%, что сопоставимо с показателями конца 2024 года.

«Фактически рыночные ставки по ипотеке вернулись на уровень конца октября-ноября, когда ключевую ставку только повысили до 21%», — отмечает Федор Выломов, гендиректор РАСК.

На первый взгляд, заемщики должны радоваться. Но давайте посчитаем. Средняя ставка по ипотеке на новостройки сейчас составляет 28,35%, на вторичное жилье — 28,65%. Даже если банки снизят ставки на 3–5 п.п., кредит останется неподъемным для большинства россиян. Например, при сумме кредита 5 млн рублей на 20 лет переплата составит около 8–10 млн рублей. Это делает ипотеку недоступной для семей со средним доходом.

Эксперты сходятся во мнении: заметного роста спроса на рыночную ипотеку не будет. Основной драйвер рынка — льготные программы. Без них большинство россиян просто не смогут позволить себе квартиру. По прогнозам, высокие ставки сохранятся как минимум до 2026 года. Это означает, что надеяться на резкое улучшение ситуации не стоит.

1. Снижение ставок на 1–2 п.п. не делает ипотеку доступной.
2. Основной спрос поддерживается льготными программами.
3. Высокие ставки останутся с нами еще несколько лет.

Если вы рассчитываете на ипотеку, стоит обратить внимание на госпрограммы. Субсидируемые ставки остаются самым выгодным вариантом. Также можно рассмотреть альтернативные варианты: накопление, покупку жилья в рассрочку или участие в долевом строительстве с поэтапной оплатой. В любом случае, торопиться не стоит — рынок ждет долгий период высокой стоимости кредитов.